Έρχεται ιστορική έκρηξη τρισεκατομμυρίων…
Ένα σενάριο οικονομικού τρόμου αρχίζει να διακινείται στους κόλπους των επενδυτών στις Ηνωμένες Πολιτείες, με κορυφαίους τραπεζίτες και αναλυτές να προειδοποιούν ότι το παγκόσμιο χρηματοπιστωτικό σύστημα βρίσκεται μπροστά σε μια ιστορική έκρηξη που μπορεί να σαρώσει τράπεζες, αγορές, ακίνητα και περιουσίες τρισεκατομμυρίων δολαρίων.
Στο επίκεντρο είναι μια νέα, ανοιχτή πλέον σύγκρουση ανάμεσα στη Wall Street και τη Silicon Valley, με πρωταγωνιστή τον Elon Musk, ο οποίος σύμφωνα με οικονομικούς κύκλους αναμένεται να εξαπολύσει τη μεγαλύτερη επίθεση που έχει δεχθεί ποτέ το παραδοσιακό τραπεζικό σύστημα των ΗΠΑ.
Ο CEO της JPMorgan Chase, Jamie Dimon, είχε προειδοποιήσει εδώ και καιρό ότι οι τράπεζες πρέπει να είναι «τρομοκρατημένες».
Όχι εξαιτίας ύφεσης ή επιτοκίων, αλλά λόγω της τεχνολογικής επανάστασης που έρχεται να ανατρέψει ολόκληρο το μοντέλο λειτουργίας του τραπεζικού συστήματος.
Σύμφωνα με τις αποκαλύψεις που προκαλούν αναστάτωση στις αγορές, ο Elon Musk έχει ήδη εξασφαλίσει άδειες μεταφοράς χρημάτων και στις 50 πολιτείες των ΗΠΑ, ενώ έχει συνάψει συνεργασία με τη Visa προκειμένου να αναπτύξει ένα νέο οικοσύστημα πληρωμών και τραπεζικών υπηρεσιών.
Την ίδια ώρα, πληροφορίες αναφέρουν ότι έχουν ήδη αρχίσει να αποστέλλονται φυσικές τραπεζικές κάρτες σε πολίτες σε ολόκληρη την Αμερική, σε μια κίνηση που θεωρείται ευθεία πρόκληση προς το παραδοσιακό banking.
Το στοιχείο όμως που προκαλεί πανικό στη Wall Street είναι οι αποδόσεις που φέρεται να προσφέρει το νέο σύστημα του Musk στα διαθέσιμα κεφάλαια των πελατών.
Σύμφωνα με όσα κυκλοφορούν στους επενδυτικούς κύκλους, οι αποδόσεις αυτές φτάνουν έως και δέκα φορές υψηλότερα από όσα δίνουν σήμερα οι παραδοσιακές αμερικανικές τράπεζες.
Ο Jamie Dimon, αλλά και κορυφαίοι οργανισμοί όπως η Federal Reserve, το ΔΝΤ, η Goldman Sachs και η BlackRock, είχαν προειδοποιήσει εδώ και χρόνια ότι η τεχνολογία θα μπορούσε να μετατραπεί σε υπαρξιακή απειλή για τις τράπεζες.
Ωστόσο πλέον, σύμφωνα με πολλούς αναλυτές, η απειλή αυτή παύει να είναι θεωρητική και μετατρέπεται σε πραγματικότητα.
Εφιαλτικές προβλέψεις
Μέσα σε αυτό το εκρηκτικό περιβάλλον, ο γνωστός επενδυτικός αναλυτής Harry Dent επανέρχεται με εφιαλτικές προβλέψεις για ένα ιστορικό κραχ που, όπως υποστηρίζει, θα παρασύρει σχεδόν τα πάντα.
Ο Dent, που είχε γίνει γνωστός επειδή είχε προβλέψει την κατάρρευση της ιαπωνικής φούσκας το 1989, αλλά και την άνοδο του Donald Trump στην αμερικανική προεδρία, δηλώνει πλέον ανοιχτά ότι η «φούσκα των πάντων» βρίσκεται στο τελικό της στάδιο.
Σε συνέντευξή του στο ThinkAdvisor προειδοποίησε ότι «βρισκόμαστε σε σημείο καμπής» και χαρακτήρισε τη σημερινή περίοδο ως «την τέλεια στιγμή για να σκάσει η φούσκα».
Μάλιστα έφτασε στο σημείο να δηλώσει πως εάν η αγορά δεν καταρρεύσει σύντομα, θα εγκαταλείψει το επάγγελμά του, λέγοντας χαρακτηριστικά ότι έχει κουραστεί να περιμένει την έκρηξη της μεγαλύτερης χρηματοπιστωτικής φούσκας στην ιστορία.
Κατά τον Dent, οι αμερικανικές αγορές βρίσκονται ουσιαστικά σε φάση διόρθωσης ήδη από τα τέλη του προηγούμενου έτους, ενώ θεωρεί ότι η πραγματική κατάρρευση δεν έχει ακόμη ξεκινήσει.
Εκτιμά ότι ενδέχεται να υπάρξει ακόμη μία ανοδική κίνηση των αγορών και νέα ιστορικά υψηλά πριν ξεκινήσει η τελική πτώση, πιθανόν μέσα στο φθινόπωρο.
Ο ίδιος είναι κατηγορηματικός ότι δεν υπάρχει καμία πιθανότητα «ήπιας προσγείωσης».
Όπως αναφέρει, κάθε μεγάλη φούσκα στην ιστορία κατέληξε σε χιονοστιβάδα καταστροφής και το ίδιο θα συμβεί και τώρα.
Σύμφωνα με την ανάλυσή του, οι αγορές έχουν διογκωθεί τεχνητά επί χρόνια μέσω ακραίας νομισματικής στήριξης, χαμηλών επιτοκίων και αδιάκοπης εκτύπωσης χρήματος.
Ο Dent εκτιμά ότι ο βασικός πυροκροτητής της κρίσης πιθανότατα θα προέλθει από την αγορά private credit, όπου, όπως λέει, έχουν κρυφτεί τεράστιοι κίνδυνοι, τοξικά δάνεια και μη διαφανείς τοποθετήσεις που η αγορά δεν έχει ακόμη αποτιμήσει σωστά.
Όπως υποστηρίζει, αρκεί μία μόνο αφορμή για να ξεκινήσει το ντόμινο πανικού που θα τινάξει τα πάντα στον αέρα.
Εντυπωσιακό είναι ότι, σύμφωνα με τον ίδιο, ούτε καν ο πόλεμος με το Ιράν δεν έχει καταφέρει μέχρι στιγμής να προκαλέσει τον πανικό που απαιτείται για να εκραγεί η φούσκα, γεγονός που δείχνει – όπως υποστηρίζει – πόσο τεχνητά στηρίζονται ακόμη οι αγορές.
Ο Harry Dent προειδοποιεί ότι αυτή είναι η μεγαλύτερη και μακροβιότερη φούσκα που έχει υπάρξει ποτέ σε οποιαδήποτε αγορά και σε οποιαδήποτε εποχή.
Εκτιμά μάλιστα ότι όταν ξεκινήσει η κατάρρευση, η διαδικασία εκκαθάρισης μπορεί να διαρκέσει από το 2029 έως και το 2032.
Επιτάχυνση τους επόμενους μήνες
Κατά την άποψή του, αν η διόρθωση δεν επιταχυνθεί μέσα στους επόμενους μήνες, τότε οι κυβερνήσεις και η αμερικανική κυβέρνηση ειδικότερα θα συνεχίσουν να διοχετεύουν νέα ρευστότητα στο σύστημα, διατηρώντας τεχνητά ζωντανή τη φούσκα για λίγο ακόμη.
Ο Dent υποστηρίζει επίσης ότι η σημερινή κρίση δεν αφορά μόνο τις μετοχές.
Όπως αναφέρει, όλες οι κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων έχουν φουσκώσει ταυτόχρονα. Τα ακίνητα, οι χρηματιστηριακές αγορές, τα κρυπτονομίσματα, ακόμη και ο χρυσός και το ασήμι βρίσκονται, κατά την άποψή του, σε ακραία επίπεδα υπερτίμησης.
Ιδιαίτερη αναφορά κάνει στην τεχνητή νοημοσύνη, την οποία θεωρεί νέο καταλύτη υπερβολής στις αγορές. Σύμφωνα με τον ίδιο, μετά τη φρενίτιδα των crypto, η AI δημιούργησε ένα νέο κύμα μαζικής κερδοσκοπίας, ιδιαίτερα στις τεχνολογικές μετοχές του Nasdaq.
Όπως υποστηρίζει, η φούσκα αυτή θα σκάσει με βίαιο τρόπο.
Περιγράφει ότι κάθε μεγάλη χρηματοπιστωτική φούσκα στην ιστορία χρειάστηκε πέντε έως έξι χρόνια εκθετικής ανόδου και περίπου τρία χρόνια για να καταρρεύσει, με διπλάσια ένταση και ταχύτητα.
Ο Harry Dent προχωρά μάλιστα και σε συγκεκριμένες επενδυτικές συστάσεις για όσους θέλουν να στοιχηματίσουν στην επερχόμενη καταστροφή.
Προτείνει στους πιο επιθετικούς επενδυτές να ποντάρουν στην πτώση του Nasdaq μέσω του ETF ProShares UltraPro Short QQQ, γνωστού ως SQQQ, το οποίο προσφέρει τριπλή έκθεση στην πτώση του Nasdaq 100.
Σύμφωνα με τον Dent, οι τεχνολογικές μετοχές θα είναι αυτές που θα καταρρεύσουν πρώτες και πιο βίαια όταν ξεκινήσει η κρίση.
Προτείνει μάλιστα στους επενδυτές να τοποθετήσουν μεγάλο μέρος του χαρτοφυλακίου τους σε short θέσεις, υποστηρίζοντας ότι η πρώτη φάση της κατάρρευσης μπορεί να οδηγήσει σε πτώση 40% έως 50% μέσα σε λίγους μήνες.
Μετά την πρώτη φάση του κραχ, θεωρεί ότι οι επενδυτές θα πρέπει να στραφούν στα αμερικανικά κρατικά ομόλογα, τα οποία χαρακτηρίζει ως το τελευταίο πραγματικό ασφαλές καταφύγιο όταν όλα τα υπόλοιπα καταρρέουν.
Όπως αναφέρει, ακόμη και ο χρυσός ενδέχεται να βυθιστεί στο τελικό στάδιο της κρίσης, ενώ τα 10ετή και 30ετή αμερικανικά ομόλογα θα είναι τα μοναδικά περιουσιακά στοιχεία που θα επιβιώσουν.
Ο ίδιος εξηγεί ότι το μεγάλο πλεονέκτημα των αμερικανικών κρατικών ομολόγων είναι πως η κυβέρνηση μπορεί πάντοτε να τυπώνει χρήμα για να αποπληρώνει το χρέος της, χαρακτηρίζοντας αυτή τη δυνατότητα ως το «μεγάλο μυστικό» πίσω από την ασφάλεια των Treasurys.
Το κλίμα που διαμορφώνεται πλέον στη Wall Street είναι όλο και πιο βαρύ, καθώς ο συνδυασμός υπερχρέωσης, τεχνολογικής ανατροπής, φούσκας στην τεχνητή νοημοσύνη, private credit και ακραίας κερδοσκοπίας δημιουργεί φόβους ότι ο κόσμος πλησιάζει σε μία νέα χρηματοπιστωτική Αποκάλυψη, ενδεχομένως μεγαλύτερη ακόμη και από εκείνη του 2008.
www.bankingnews.gr
Στο επίκεντρο είναι μια νέα, ανοιχτή πλέον σύγκρουση ανάμεσα στη Wall Street και τη Silicon Valley, με πρωταγωνιστή τον Elon Musk, ο οποίος σύμφωνα με οικονομικούς κύκλους αναμένεται να εξαπολύσει τη μεγαλύτερη επίθεση που έχει δεχθεί ποτέ το παραδοσιακό τραπεζικό σύστημα των ΗΠΑ.
Ο CEO της JPMorgan Chase, Jamie Dimon, είχε προειδοποιήσει εδώ και καιρό ότι οι τράπεζες πρέπει να είναι «τρομοκρατημένες».
Όχι εξαιτίας ύφεσης ή επιτοκίων, αλλά λόγω της τεχνολογικής επανάστασης που έρχεται να ανατρέψει ολόκληρο το μοντέλο λειτουργίας του τραπεζικού συστήματος.
Σύμφωνα με τις αποκαλύψεις που προκαλούν αναστάτωση στις αγορές, ο Elon Musk έχει ήδη εξασφαλίσει άδειες μεταφοράς χρημάτων και στις 50 πολιτείες των ΗΠΑ, ενώ έχει συνάψει συνεργασία με τη Visa προκειμένου να αναπτύξει ένα νέο οικοσύστημα πληρωμών και τραπεζικών υπηρεσιών.
Την ίδια ώρα, πληροφορίες αναφέρουν ότι έχουν ήδη αρχίσει να αποστέλλονται φυσικές τραπεζικές κάρτες σε πολίτες σε ολόκληρη την Αμερική, σε μια κίνηση που θεωρείται ευθεία πρόκληση προς το παραδοσιακό banking.
Το στοιχείο όμως που προκαλεί πανικό στη Wall Street είναι οι αποδόσεις που φέρεται να προσφέρει το νέο σύστημα του Musk στα διαθέσιμα κεφάλαια των πελατών.
Σύμφωνα με όσα κυκλοφορούν στους επενδυτικούς κύκλους, οι αποδόσεις αυτές φτάνουν έως και δέκα φορές υψηλότερα από όσα δίνουν σήμερα οι παραδοσιακές αμερικανικές τράπεζες.
Ο Jamie Dimon, αλλά και κορυφαίοι οργανισμοί όπως η Federal Reserve, το ΔΝΤ, η Goldman Sachs και η BlackRock, είχαν προειδοποιήσει εδώ και χρόνια ότι η τεχνολογία θα μπορούσε να μετατραπεί σε υπαρξιακή απειλή για τις τράπεζες.
Ωστόσο πλέον, σύμφωνα με πολλούς αναλυτές, η απειλή αυτή παύει να είναι θεωρητική και μετατρέπεται σε πραγματικότητα.
Εφιαλτικές προβλέψεις
Μέσα σε αυτό το εκρηκτικό περιβάλλον, ο γνωστός επενδυτικός αναλυτής Harry Dent επανέρχεται με εφιαλτικές προβλέψεις για ένα ιστορικό κραχ που, όπως υποστηρίζει, θα παρασύρει σχεδόν τα πάντα.
Ο Dent, που είχε γίνει γνωστός επειδή είχε προβλέψει την κατάρρευση της ιαπωνικής φούσκας το 1989, αλλά και την άνοδο του Donald Trump στην αμερικανική προεδρία, δηλώνει πλέον ανοιχτά ότι η «φούσκα των πάντων» βρίσκεται στο τελικό της στάδιο.
Σε συνέντευξή του στο ThinkAdvisor προειδοποίησε ότι «βρισκόμαστε σε σημείο καμπής» και χαρακτήρισε τη σημερινή περίοδο ως «την τέλεια στιγμή για να σκάσει η φούσκα».
Μάλιστα έφτασε στο σημείο να δηλώσει πως εάν η αγορά δεν καταρρεύσει σύντομα, θα εγκαταλείψει το επάγγελμά του, λέγοντας χαρακτηριστικά ότι έχει κουραστεί να περιμένει την έκρηξη της μεγαλύτερης χρηματοπιστωτικής φούσκας στην ιστορία.
Κατά τον Dent, οι αμερικανικές αγορές βρίσκονται ουσιαστικά σε φάση διόρθωσης ήδη από τα τέλη του προηγούμενου έτους, ενώ θεωρεί ότι η πραγματική κατάρρευση δεν έχει ακόμη ξεκινήσει.
Εκτιμά ότι ενδέχεται να υπάρξει ακόμη μία ανοδική κίνηση των αγορών και νέα ιστορικά υψηλά πριν ξεκινήσει η τελική πτώση, πιθανόν μέσα στο φθινόπωρο.
Ο ίδιος είναι κατηγορηματικός ότι δεν υπάρχει καμία πιθανότητα «ήπιας προσγείωσης».
Όπως αναφέρει, κάθε μεγάλη φούσκα στην ιστορία κατέληξε σε χιονοστιβάδα καταστροφής και το ίδιο θα συμβεί και τώρα.
Σύμφωνα με την ανάλυσή του, οι αγορές έχουν διογκωθεί τεχνητά επί χρόνια μέσω ακραίας νομισματικής στήριξης, χαμηλών επιτοκίων και αδιάκοπης εκτύπωσης χρήματος.
Ο Dent εκτιμά ότι ο βασικός πυροκροτητής της κρίσης πιθανότατα θα προέλθει από την αγορά private credit, όπου, όπως λέει, έχουν κρυφτεί τεράστιοι κίνδυνοι, τοξικά δάνεια και μη διαφανείς τοποθετήσεις που η αγορά δεν έχει ακόμη αποτιμήσει σωστά.
Όπως υποστηρίζει, αρκεί μία μόνο αφορμή για να ξεκινήσει το ντόμινο πανικού που θα τινάξει τα πάντα στον αέρα.
Εντυπωσιακό είναι ότι, σύμφωνα με τον ίδιο, ούτε καν ο πόλεμος με το Ιράν δεν έχει καταφέρει μέχρι στιγμής να προκαλέσει τον πανικό που απαιτείται για να εκραγεί η φούσκα, γεγονός που δείχνει – όπως υποστηρίζει – πόσο τεχνητά στηρίζονται ακόμη οι αγορές.
Ο Harry Dent προειδοποιεί ότι αυτή είναι η μεγαλύτερη και μακροβιότερη φούσκα που έχει υπάρξει ποτέ σε οποιαδήποτε αγορά και σε οποιαδήποτε εποχή.
Εκτιμά μάλιστα ότι όταν ξεκινήσει η κατάρρευση, η διαδικασία εκκαθάρισης μπορεί να διαρκέσει από το 2029 έως και το 2032.
Επιτάχυνση τους επόμενους μήνες
Κατά την άποψή του, αν η διόρθωση δεν επιταχυνθεί μέσα στους επόμενους μήνες, τότε οι κυβερνήσεις και η αμερικανική κυβέρνηση ειδικότερα θα συνεχίσουν να διοχετεύουν νέα ρευστότητα στο σύστημα, διατηρώντας τεχνητά ζωντανή τη φούσκα για λίγο ακόμη.
Ο Dent υποστηρίζει επίσης ότι η σημερινή κρίση δεν αφορά μόνο τις μετοχές.
Όπως αναφέρει, όλες οι κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων έχουν φουσκώσει ταυτόχρονα. Τα ακίνητα, οι χρηματιστηριακές αγορές, τα κρυπτονομίσματα, ακόμη και ο χρυσός και το ασήμι βρίσκονται, κατά την άποψή του, σε ακραία επίπεδα υπερτίμησης.
Ιδιαίτερη αναφορά κάνει στην τεχνητή νοημοσύνη, την οποία θεωρεί νέο καταλύτη υπερβολής στις αγορές. Σύμφωνα με τον ίδιο, μετά τη φρενίτιδα των crypto, η AI δημιούργησε ένα νέο κύμα μαζικής κερδοσκοπίας, ιδιαίτερα στις τεχνολογικές μετοχές του Nasdaq.
Όπως υποστηρίζει, η φούσκα αυτή θα σκάσει με βίαιο τρόπο.
Περιγράφει ότι κάθε μεγάλη χρηματοπιστωτική φούσκα στην ιστορία χρειάστηκε πέντε έως έξι χρόνια εκθετικής ανόδου και περίπου τρία χρόνια για να καταρρεύσει, με διπλάσια ένταση και ταχύτητα.
Ο Harry Dent προχωρά μάλιστα και σε συγκεκριμένες επενδυτικές συστάσεις για όσους θέλουν να στοιχηματίσουν στην επερχόμενη καταστροφή.
Προτείνει στους πιο επιθετικούς επενδυτές να ποντάρουν στην πτώση του Nasdaq μέσω του ETF ProShares UltraPro Short QQQ, γνωστού ως SQQQ, το οποίο προσφέρει τριπλή έκθεση στην πτώση του Nasdaq 100.
Σύμφωνα με τον Dent, οι τεχνολογικές μετοχές θα είναι αυτές που θα καταρρεύσουν πρώτες και πιο βίαια όταν ξεκινήσει η κρίση.
Προτείνει μάλιστα στους επενδυτές να τοποθετήσουν μεγάλο μέρος του χαρτοφυλακίου τους σε short θέσεις, υποστηρίζοντας ότι η πρώτη φάση της κατάρρευσης μπορεί να οδηγήσει σε πτώση 40% έως 50% μέσα σε λίγους μήνες.
Μετά την πρώτη φάση του κραχ, θεωρεί ότι οι επενδυτές θα πρέπει να στραφούν στα αμερικανικά κρατικά ομόλογα, τα οποία χαρακτηρίζει ως το τελευταίο πραγματικό ασφαλές καταφύγιο όταν όλα τα υπόλοιπα καταρρέουν.
Όπως αναφέρει, ακόμη και ο χρυσός ενδέχεται να βυθιστεί στο τελικό στάδιο της κρίσης, ενώ τα 10ετή και 30ετή αμερικανικά ομόλογα θα είναι τα μοναδικά περιουσιακά στοιχεία που θα επιβιώσουν.
Ο ίδιος εξηγεί ότι το μεγάλο πλεονέκτημα των αμερικανικών κρατικών ομολόγων είναι πως η κυβέρνηση μπορεί πάντοτε να τυπώνει χρήμα για να αποπληρώνει το χρέος της, χαρακτηρίζοντας αυτή τη δυνατότητα ως το «μεγάλο μυστικό» πίσω από την ασφάλεια των Treasurys.
Το κλίμα που διαμορφώνεται πλέον στη Wall Street είναι όλο και πιο βαρύ, καθώς ο συνδυασμός υπερχρέωσης, τεχνολογικής ανατροπής, φούσκας στην τεχνητή νοημοσύνη, private credit και ακραίας κερδοσκοπίας δημιουργεί φόβους ότι ο κόσμος πλησιάζει σε μία νέα χρηματοπιστωτική Αποκάλυψη, ενδεχομένως μεγαλύτερη ακόμη και από εκείνη του 2008.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών