Mε Eurobank +4% και Motor Oil +5% το ΧΑ +0,78% στις 2.099 μον. - Εγκλωβισμένη η αγορά στις 2.100 μον.

(upd18) Στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 2.099 μονάδες, με στηρίξεις από τα κέρδη +3,87% της Eurobank, ενώ στα μη τραπεζικά blue chips, ξεχώρισε η Motor Oil +4,72%, με τις συναλλαγές να κατεβάζουν ταχύτητα..
Στον αντίποδα, πτωτικά έκλεισε η Alpha Bank -0,85% περιορίζοντας τις αρχικές πιέσεις του  -2,05%, καθώς από σήμερα 1/12, διαπραγματεύεται χωρίς το προσωρινό μέρισμα 0,0484905441 ευρώ (μεικτό ) ήτοι καθαρό 0,0460660169 ευρώ με ημερομηνία καταβολής την 5/12 
Τα βλέμματα είναι στραμμένα στο Λονδίνο, καθώς ξεκινάει σήμερα 1/12 το διήμερο συνέδριο που διοργανώνει η ΕΧΑΕ με τη Morgan Stanley όπου συμμετέχουν 42 εταιρείες. ενώ θα δώσει παρουσία και ο Πρωθυπουργός Κυριάκος Μητσοτάκης. Aκολουθεί, η Wood στις 2-5 Δεκέμβρη στην Πράγα και στις 8 Δεκεμβρίου 2025 στη Νέα Υόρκη θα πραγματοποιηθεί το 27ο Ετήσιο Forum Capital Link Invest in Greece. 
Στις γεωπολιτικές εξελίξεις, άκαρπες εως τώρα είναι οι διπλωματικές προαπάθειες για το τερματισμό του πολέμου ενώ την ίδια ώρα κλιμακώνονται οι εντάσεις ΗΠΑ- Βενεζουέλας, αυξάνοντας  τους κινδύνους για την ενεργειακή ασφάλεια στην περιοχή
Ωστόσο, υπάρχουν εξελίξεις που θα μπορούσαν να τονώσουν τη δραστηριότητα όπως μία μείωση επιτοκίων από τη Fed, με τις πιθανότητες να έχουν φτάσει στο 85% για μείωση των επιτοκίων κατά 0,25% μονάδες βάσης ), για τρίτη διαδοχική φορά, στη συνεδρίαση του  Δεκέμβριο (9-10/12), για τρίτη διαδοχική φορά.
Αναλυτικά, στις τράπεζες, στο υψηλό της ημέρας έκλεισε η Eurobank +3,87% και ακολούθησαν Πειραιώς +1,13% και Εθνική +0,74%, ενώ με απώλειες η Alpha Bank -0,85%. 
Στα μη τραπεζικά blue chips, στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισαν  Motor Oil +4,72%, ΟΠΑΠ +1,36%, ΟΤΕ +1,17%...ενώ πιέσεις ασκήθηκαν  σε Aegean -2,36%, ΓΕΚ Τέρνα -0,81%, Τιτάν -0,55%...
Το επενδυτικό ενδιαφέρον ειδικά από το εξωτερικό θα μειώνεται, καθώς οι διαχειριστές κεφαλαίων έκλεισαν τα βιβλία τους με τις συναλλαγές να αναμένεται να κινούνται σε χαμηλότερα επίπεδα από αυτά των προηγούμενων μηνών.
Το μεγάλο ερώτημα που προκύπτει είναι αν η ελληνική αγορά θα καταφέρει να διατηρήσει την ανοδική πορεία που έχει καταγράψει το τελευταίο διάστημα ή αν, τελικά, θα αποδειχθεί ότι παραμένει εξαρτημένη από τους εξωτερικούς παράγοντες.
Ο Γενικός Δείκτης του Χρηματιστηρίου Αθηνών κινείται πέριξ των 2.100 μονάδων, με εμφανή την αδυναμία να κινηθεί υψηλότερα, παρά την εντυπωσιακή πορεία του από την αρχή του έτους. 
Ειδικότερα, από την αρχή του χρόνου ο Γενικός Δείκτης αθροίζει κέρδη 41,74% ενώ ο Τραπεζικός Δείκτης ο οποίος παραμένει στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος, καταγράφει διπλάσια σχεδόν άνοδο με +80,97%
Ωστόσο, η αβεβαιότητα στις διεθνείς αγορές, σε συνδυασμό με τις αυξημένες οικονομικές προκλήσεις, δημιουργεί μια σκιά αβεβαιότητας και για τη δυναμική της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς. 
 Οι επενδυτές φαίνεται να παρακολουθούν με προσοχή τις εξελίξεις, με την πιθανότητα να προχωρήσουν σε κινήσεις κατοχύρωσης κερδών, κάτι που αναμένεται να διαμορφώσει την πορεία του Γενικού Δείκτη το επόμενο διάστημα.
Στο βασικό σενάριο εκτιμάται ότι πριν από το τέλος του 2025 ο Γενικός Δείκτης θα κινηθεί προς τις 1.880 μονάδες, προσεγγίζοντας τους εκθετικούς κινητούς μέσους  όρους των 200 ημερών χωρίς ωστόσο, να τον διασπάσει καθοδικά.
Σημειώνεται ότι ο Εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών βρίσκεται στις 1.892 μονάδες, ενώ ο Απλός 200άρης στις 1.881 μονάδες.
Η πρόβλεψη του BN, ήδη από τον Αύγουστο του 2025, ότι το «πάρτι» στο ελληνικό χρηματιστήριο θα είχε ολοκληρωθεί έως το τέλος του έτους, έχει επιβεβαιωθεί. Αντιθέτως, η εκτίμηση για μια πιο γενναία διόρθωση δεν έχει ακόμη επαληθευτεί, γεγονός που υποδεικνύει ότι απαιτείται ακόμη λίγη υπομονή.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Με οριακά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,05% και  τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,06%. 
Στο πρώτο δεκάλεπτο της συνεδρίασης, με πιέσεις στην Alpha Bank -2,05% λόγω αποκοπής μερίσματος...ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -0,61% και ο Γενικός Δείκτης στο -0,24%.
Στις δημοπρασίες με αγοραστικές παρεμβάσεις σε Eurobank 3,87% και από επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, όπως Motor Oil +4,72%, ΟΠΑΠ +1,36%, ΟΤΕ +1,17%.. ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας +0,78% και ο  Γενικός Δείκτης στο +1,24%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,78% στις 2.099 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.099,35 μονάδες και χαμηλό τις 2.078,20 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips...
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 161,15 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 13,7 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 30 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 16,2 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 13,67 εκατ. ευρώ και όγκου 902,48 χιλ.τεμαχίων πραγματοποήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Alpha Bank διακίνησε 234 χιλ. τεμάχια αξίας 814 χιλ. ευρώ..
O ΟΠΑΠ 60,3 χιλ. τεμάχια αξίας 1,06 εκατ. ευρώ, η Motor Oil 71,3 χιλ. τεμάχια αξίας 2,07 εκατ. ευρώ, ο ΟΤΕ 36,8 χιλ. τεμάχια αξίας 638,4 χιλ. ευρώ, η Jumbo 100 χιλ. τεμάχια αξάις 2,7 4εκατ. ευρώ και η ΔΕΗ 350 χιλ. τεμάχια αξίας 6,1 εκατ. ευρώ.
Η Realcons 50 χιλ. τεμάχια αξίας 245 χιλ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.099 μονάδες, με επόμενο στόχο τις 2.100 - 2.110 μονάδες , με επόμενο στόχο τις 2.135 μονάδες, το υψηλό του 2.025  και ακολουθούν οι 2.165, οι 2.180 και οι 2.200 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.050 μονάδες και ακολουθούν οι 2.000 μονάδες, οι 1.970, οι 1.950, οι 1.900, οι 1.892 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.881 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
 Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.356 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.380 μονάδες και ακολουθούν οι  2.400, οι 2.450, οι 2.480 και οι 2.500 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.300 μονάδες και ακολουθούν οι 2.250, οι 2.200, οι 2.180, οι 2.160, οι 2.100, οι  2.070, οι 2.050, οι 2.005 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.965 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.

Πωλήσεις στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -10 μ.β.

Πωλήσεις καταγράφονται  στα ομόλογα της Ευρωζώνης, με, με επίκεντρο τις διαπραγματεύσεις για μια λύση στη σύγκρουση μεταξύ Ουκρανίας και Ρωσίας,  εν μέσω προσδοκιών για μείωση των επιτοκίων της Federal Reserve κατά 0,25% στη συνεδρίαση στις 9 - 10 Δεκεμβρίου, για τρίτη διαδοχική φορά.
Παράλληλα, ο υπουργός Οικονομικών Scott Bessent στις τελευταίες δηλώσεις του, ανέφερε ότι υπάρχει «πολύ καλή πιθανότητα» ο πρόεδρος Donald Trump να ανακοινώσει μέχρι τα Χριστούγεννα τον νέο πρόεδρο της Fed, με τον Kevin Hassett να εμφανίζεται ως φαβορί, κάτι που ενισχύει προσδοκίες για μια πιο χαλαρή νομισματική πολιτική.
Από την άλλη, με τον πληθωρισμό κοντά στον στόχο του 2% της ΕΚΤ,  οικονομολόγοι και  επενδυτές δεν προβλέπουν επικείμενες αλλαγές στο επιτόκιο, στη συνεδρίαση της 18/12 το οποίο έχει μειωθεί οκτώ φορές αυτόν τον κύκλο, στο 2% από 4%.
Υπενθυμίζεται ότι η ΕΚΤ στην τελευταία συνεδρίασης της διατήρησε τα επιτόκια αμετάβλητα στο 2%, όπως και η  Τράπεζα της Αγγλίας, στο 4%, ενώ σε νέα  μείωση επιτοκίων κατά 25 μονάδες βάσης προχώρησε στις 30/10 η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ (Federal Reserve, Fed), με τα επιτόκια πολιτικής να φθάνουν στο χαμηλότερο εύρος από το 2022, 3,75% με 4%.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,37% και το 10ετές ιταλικό 3,47% με το μεταξύ τους spread στις -10 μονάδες βάσης.
Πωλήσεις  καταγράφονται  και στα  αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,08% και το 2ετές στο 3,52%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το 2025 έκλεισε με την αξιολόγηση από τον οίκο Fitch Ratings την Παρασκευή 14 Νοεμβρίου, όπου προχώρησε όπως ήταν αναμενόμενο σε αναβάθμιση της μακροπρόθεσμης πιστοληπτικής ικανότητας της Ελλάδας, σε ΒΒΒ από ΒΒΒ- με τις προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook) να είναι σταθερές, επιβεβαιώνοντας πλήρως σχετικό δημοσίευμα του bankingnews (ΒΝ) 
Όπως είχε γράψει το Bankingnews, η βασική αιτία της αναβάθμισης θα είναι ξεκάθαρα η τραπεζική σταθερότητα και ανάπτυξη, οι τράπεζες έχουν καταστεί πόλος σταθερότητας.
Υπενθυμίζεται,  ότι στην κλίμακα ΒΒΒ βρίσκεται ήδη από την Standard and Poor’s, την Καναδική DBRS και την Scope. Οπότε η αναβάθμιση θεωρείται  περισσότερο τυπική και όχι ουσιαστική.
Με ρεαλιστικά κριτήρια από τότε που εμφανίστηκε στο προσκήνιο παρεμβάσεις των κεντρικών τραπεζών όπως ποσοτική χαλάρωση κ.α. οι αξιολογήσεις των οίκων πιστοληπτικής διαβάθμισης έχουν χάσει την λαμπερότητα τους…
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές 

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 1/12 οι ασιατικές αγορές, με τον δείκτη Nikkei 225  στην Ιαπωνία να καταγρα΄φγει τη μεγαλύτερη πτώση καθώς το ιαπωνικό γεν ενισχύθηκε και οι αποδόσεις των ιαπωνικών κρατικών ομολόγων αυξήθηκαν, αντανακλώντας τις αυξανόμενες προσδοκίες ότι η BOJ θα προχωρήσει σε αύξηση επιτοκίων.
Η άνοδος των αποδόσεων επιταχύνθηκε μετά τα ισχυρά στοιχεία για τον πληθωρισμό στο Τόκιο την περασμένη εβδομάδα, τα οποία ενίσχυσαν την άποψη ότι οι πιέσεις στις τιμές παραμένουν ανθεκτικές.
Το κλίμα επιβαρύνθηκε ακόμη περισσότερο τη Δευτέρα, όταν ο διοικητής της BOJ, Kazuo Ueda, ανέφερε ότι οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής θα εξετάσουν τα «υπέρ και τα κατά» μιας αύξησης επιτοκίων στη συνεδρίαση της 18-19 Δεκεμβρίου.
Η ενίσχυση του γεν άσκησε ισχυρές πιέσεις στις εξαγωγικές εταιρείες και συνέβαλε στην πτώση του Nikkei, καθώς μειώνει την ανταγωνιστικότητα των Ιαπώνων εξαγωγέων.
Στον αντίποδα, οι  προσδοκίες για μείωση επιτοκίων από τη Fed έχουν ενισχυθεί σημαντικά σε σχέση με την περασμένη εβδομάδα, καθώς τα πιο αδύναμα οικονομικά στοιχεία στις ΗΠΑ και η μεταβολή της τιμολόγησης της αγοράς ήρθαν μετά από πιο επιφυλακτικές δηλώσεις αρκετών αξιωματούχων, που προειδοποίησαν ενάντια σε παρατεταμένη υπέρ-σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής.
Οι αγορές δείχνουν πλέον πιθανότητα σχεδόν 87% για μείωση επιτοκίου κατά 25 μονάδες βάσης 
Στα οικονομικά δεδομένα, η Νότια Κορέα σημείωσε ισχυρό εμπορικό πλεόνασμα 9,73 δισεκατομμυρίων δολαρίων τον Νοέμβριο, ενώ  εργοστασιακή δραστηριότητα της Κίνας διολίσθησε, σηματοδοτώντας ασθενέστερη ζήτηση. Ο μεταποιητικός τομέας της Ιαπωνίας παρέμεινε σε συρρίκνωση τον Νοέμβριο, αν και οι συνθήκες χαλάρωσαν σε σύγκριση με τον Οκτώβριο.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -1,89%, ο δείκτης  Shanghai στη Κίνα  στο +0,65%, ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ στο +0,67%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορεά στο -0,16%, και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,57%.

Απώλειες στις ευρωπαϊκές αγορές 

Πτωτικά κινούνται οι ευρωπαϊκές αγορές με ις ειρηνευτικές συνομιλίες στην Ουκρανία συνεχίζουν να αποτυπώνουν την παγκόσμια προσοχή, καθώς ο ειδικός απεσταλμένος των ΗΠΑ στη Μέση Ανατολή Steve Witkoff αναμένεται να φτάσει στη Μόσχα σήμερα για να ξεκινήσει διαπραγματεύσεις με Ρώσους αξιωματούχους. 
Οι προσδοκίες για μείωση επιτοκίων από τη Fed έχουν ενισχυθεί σημαντικά σε σχέση με την περασμένη εβδομάδα, καθώς τα πιο αδύναμα οικονομικά στοιχεία στις ΗΠΑ και η μεταβολή της τιμολόγησης της αγοράς ήρθαν μετά από πιο επιφυλακτικές δηλώσεις αρκετών αξιωματούχων, που προειδοποίησαν ενάντια σε παρατεταμένη υπέρ-σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής.
Οι αγορές δείχνουν πλέον πιθανότητα σχεδόν 87% για μείωση επιτοκίου κατά 25 μονάδες βάσης στη συνεδρίαση του Δεκεμβρίου, από περίπου 40% μόλις μία εβδομάδα νωρίτερα.
Παρόλα αυτά, οι επενδυτές παραμένουν προσεκτικοί, ανησυχώντας ότι η αδυναμία των οικονομικών δεδομένων στις ΗΠΑ ίσως δεν οδηγήσει σε διατηρήσιμη όρεξη για ρίσκο, ειδικά αν οι συνθήκες επιδεινωθούν μέσα στον χειμώνα.
Στο επίκεντρο οι νέες οικονομικές εκθέσεις του μεταποιητικού τομέα από τη Γερμανία, το Ηνωμένο Βασίλειο και την Ευρωζώνη.
Επιβραδύνεται η μεταποιητική δραστηριότητα της Ευρωζώνης τον Νοέμβριο με τον Δείκτη PMI να υποχωρεί σε χαμηλό 5 μηνών, προσγειώνοντας στις 49,6, σε σύγκριση με 50,0 του Οκτώβριου και χαμηλότερα των  προσδοκίων.
"Η τρέχουσα εικόνα της ευρωζώνης είναι απογοητευτική, καθώς ο μεταποιητικός τομέας δεν είναι σε θέση να ξεφύγει από τη στασιμότητα και τείνει ακόμη και προς τη συρρίκνωση", σχολίασε ο επικεφαλής οικονομολόγος της HCOB Cyrus de la Rubia.
Επίσης, σε χαμηλό 9 μηνών η γερμανική μεταποιητική δραστηριότητα τον Νοέμβριο, με τον δείκτη Compashing Managers' Index (PMI) να υποχωρεί σε 48,2 τον Νοέμβριο, από 49,6 τον Οκτώβριο. Η τελευταία ανάγνωση δείχνει ότι η συρρίκνωση του τομέα βάθυνε σε χαμηλό εννέα μηνών, υποχωρώντας κατά 0,2 μονάδες από την προκαταρκτική έκθεση του PMI. Οι νέες παραγγελίες ήταν στο χαμηλότερο σημείο τους από τον Ιανουάριο, καθώς οι εξαγωγές μειώθηκαν. Η εργασιακή και αγοραστική δραστηριότητα συνέχισε να μειώνεται επίσης.
Ο δείκτης PMI για τον μεταποιητικό τομέα του Ηνωμένου Βασιλείου βελτιώθηκε τον Νοέμβριο, με τον Δείκτη PMI να φτάνει το 50,2 για να εισέλθει στην περιοχή επέκτασης για πρώτη φορά από τον Σεπτέμβριο του 2024 και σημείωσε υψηλό 14 μηνών.
Οι πωλήσεις λιανικής της Ελβετίας αυξήθηκαν κατά 2,7% τον Οκτώβριο.
Απώλειες -2,8% καταγράφονται στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Ιανουαρίου  στα 28,00 ευρώ.
Ανοδικά  κινούνται οι  τιμές πετρελαίου με το brent στο +0,70% στα 65,82 δολ. το βαρέλι και το αμερικανικό αργό στα 58,95 δολ. το βαρέλι στο +0,70%.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -1%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι -0,50%, ο δείκτης FTSE MIB -0,75%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,10% και  ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο -0,05%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,45%, ο S&P 500 στο +0,60%, ο Nasdaq στο +1% και το ETF GREC στο +0,55% ( 65,68 δολ.).

Μεικτές τάσεις στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Η Eurobank +3%, πιέσεις σε Alpha Βank λόγω αποκοπής μερίσματος 

Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν  στις τράπεζες, με την Eurobank να ξεχωρίζει με κέρδη +3%, ενώ πιέσεις ασκήθηκαν στην Alpha Bank λόγω αποκοπής μερίσματος, με τις συναλλαγές σε χαμηλά επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 13,60 ευρώ, με άνοδο +0,74%, με όγκο 821 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,44 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,4840 ευρώ, με πτώση -0,85% με όγκο 5,4 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,07 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 7,15 ευρώ, με άνοδο +1,13%, με όγκο 3,3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 8,94 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,5390 ευρώ, με άνοδο +3,87% με όγκο 6,09 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 13,04 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 8,12 ευρώ, με άνοδο +1,5% και όγκο 480 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,54 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 1,45 ευρώ, με πτώση -0,68%, με όγκο 449 χιλ. τεμάχια και αποτίμηση στα 2,35 δισεκ. ευρώ.
Η Optima έκλεισε στα 7,74 ευρώ, με άνοδο +0,52% , με όγκο 145 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,71 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,90 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 296 εκατ. ευρώ.

Ανοδικές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips με χαμηλές συναλλαγές - Ξεχώρισε η Motor Oil +5% 

Ανοδικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με χαμηλές συναλλαγές 
Στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισαν  Motor Oil +4,72%, ΟΠΑΠ +1,36%, ΟΤΕ +1,17%..
Στον αντίποδα, υποχώρησαν Aegean -2,36%, ΓΕΚ Τέρνα -0,81%, Τιτάν -0,55%...
Η Coca Cola έκλεισε στα 43,40 ευρώ, με άνοδο +0,28% και κεφαλαιοποίηση στα 16,20 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 17,31 ευρώ, με άνοδο +1,17% και αποτίμηση 6,99 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 17,86 ευρώ, με άνοδο +1,36% και αποτίμηση 6,61 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 17,34 ευρώ, με πτώση -0,34% και αποτίμηση 6,40 δισ. ευρώ, στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η Μetlen έκλεισε στα 43,92 ευρώ, με πτώση -0,54% και κεφαλαιοποίηση 6,28 δισεκ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 27,40 ευρώ, με άνοδο +0,15 και κεφαλαιοποίηση 3,68 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 45,20 ευρώ, με πτώση -0,55% και κεφαλαιοποίηση 3,54 δισ.ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 29,74 ευρώ, με άνοδο +4,72% και κεφαλαιοποίηση 3,29 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 24,64 ευρώ, με πτώση -0,81% και κεφαλαιοποίηση 2,55 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 9,90 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση στα 2,57 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,2850 ευρώ, με άνοδο +0,24% και κεφαλαιοποίηση 2,53 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε ωστα 9,25 ευρώ, με πτώση -0,22% και κεφαλαιοποίηση 1,89 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 7,41 ευρώ, με άνοδο +0,68% και κεφαλαιοποίηση 789 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,80 ευρώ, με πτώση -0,26% και κεφαλαιοποίηση 119 εκατ. ευρώ.

Επιδείνωση  στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 62 μονάδες βάσης

Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 1/12 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,37% και το 10ετές ιταλικό 3,47% με το μεταξύ τους spread στις -10 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 62 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 33 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,33% ή 330 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 10 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Πορτογαλίας βρίσκεται στις 30 μονάδες βάσης.

Πωλήσεις  στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Πωλήσεις καταγράφονται σήμερα 1/12 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 1 Δεκεμβρίου  του 2025 στο 3,47%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 1/12/2025 στο 2,75%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,95% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,07% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,22% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,47% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,04%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr