Μειώνεται η ορατότητα στο ΧΑ -0,13% στις 1.227 μον., με ΙΝΛΟΤ +10% - Διατηρείται ενεργό το καθοδικό σενάριο

(upd12) Πτωτικά έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 1.227 μονάδες, με την γεωπολιτική κρίση και την οικονομική αβεβαιότητα να παραμένει.
Αναλυτικά στις τράπεζες, στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισε η Πειραιώς -2,46% ενώ με θετικό πρόσημο Eurobank +0,52%, Εθνική +0,07% και Alpha Bank +0,03%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, πτωτικά έκλεισαν Jumbo -2,21% , Lamda -2%, Motor Oil -1,19% .. .ενώ ανοδικά Ελλάκτωρ +2,71%, Τέρνα Ενεργειακή +2,05%, Μυτιληναίος +1,49%..
Αύριο 9/11 αναμένονται τα αποτελέσματα 9μήνου των ΟΤΕ, ΔΕΗ και Τιτάν....
Ράλι +10,42% κατέγραψε η Intralot μετά την εισαγωγή των μετοχών από την αύξηση κεφαλαίου της, με παράλληλη άρση επιτήρησης των μετοχών και μεταφορά τους στην Κύρια Αγορά.
Αν και η τιμή διάθεσης των νέων μετοχών ήταν στα 0,58 ευρώ, και έδωσε σημαντικά βραχυπρόθεσμα κέρδη στους μετόχους εντούτοις η τιμή της μετοχής έκλεισε στα 0,7950 ευρώ εκπλήσσοντας την αγορά.
Ο Γενικός Δείκτης διατηρεί την απόσταση από την ισχυρή στήριξη των κινητών των 200 ημερών των 1.180 και 1.167 μονάδων ( απλός και εκθετικός αντίστοιχα) ενώ στην πρώτη αντίσταση βρίσκεται η ζώνη των 1.240 – 1.250 μονάδων.
Το βασικό μας σενάριο για 950 μονάδες διατηρείται, καθώς το αφήγημα της επενδύσιμης οικονομίας, ότι δήθεν έρχονται οι ξένοι και μέσω των placement θα διαμορφώσουν κλίμα στο χρηματιστήριο δεν πείθει….
Τα αποτελέσματα του 9μήνου των 4 συστημικών τραπεζών ολοκληρώθηκαν με κύρια χαρακτηριστικά τα κέρδη σχεδόν 3 δισ. εκατ. λόγω της συγκυριακής εκτίναξης του Euribor 3 μηνών στο 3,96% και τη μείωση των  NPEs στα 7,9 δισ. ευρώ.
Η περίοδος ευνοεί τις τράπεζες να ενισχύσουν τα κεφάλαια τους και να μειώσουν το DTC την αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση.
Από την άλλη, προκαλεί κατάπληξη η πιστωτική στασιμότητα στο 9μηνο καθώς επαναπαύτηκαν στο Euribor και στα 43 δισεκ. ομόλογα και άλλα assets καρπώνονται τους τόκους και ο δανεισμός παραμένει ισχνός.
Με 17,8 δισεκ. ή 18 δισεκ. χρηματιστηριακή αξία και 26,6 δισεκ. κεφάλαια οι 4 μεγάλες τράπεζες εμφανίζουν P/BV περίπου 0,67 με την Eurobank να βρίσκεται στο 0,80 και να θεωρείται ολίγον ακριβή και την Alpha bank στο 0,55 να θεωρείται ακόμη φθηνή.

Την Παρασκευή 10/11 “κλειδώνει” το deal της Alpha Βank

To  ΤΧΣ περιμένει να αυξήσει το τίμημα η UniCredit από 1,33 σε 1,7 ή 1,8 ευρώ και πρέπει να το αυξήσει για το 9% της Alpha bank.
H Lazard που λειτουργεί ως σύμβουλος του ΤΧΣ θεωρεί ότι η UniCredit θα αυξήσει σε τέτοιο βαθμό την προσφορά της ώστε να μπορεί να κάνει θετική εισήγηση επικύρωσης της πώλησης του 9% ή 211,138 εκατ μετοχών της Alpha bank.
Η αρχική της προσφορά στα 1,33 ευρώ Χ 211,138 εκατ μετοχές ισοδυναμούσε με τίμημα 280 εκατ και με τίμημα 1,8 ευρώ που εκτιμούν ορισμένοι ότι η UniCredit θα αντιπροτείνει το τίμημα θα διαμορφωθεί στα 380 εκατ.
Άλλη πηγή εξελίσσει λίγο περισσότερο το όλο θέμα.
Εάν η Unicredit ,μια τράπεζα με 825 δισεκ. ενεργητικό δεν θέλει να δώσει άλλα 100 εκατ σημαίνει ότι κάποιον απαξιώνει και απαξιώνει τα ελληνικά assets.
Προφανώς δεν είναι οικονομικό το ζήτημα, η UniCredit μια επιλογή έχει να αυξήσει σοβαρά το τίμημα τα 1,33 ευρώ που είναι απαράδεκτα χαμηλό.
Στις 15 Νοεμβρίου το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας θα ανακοινώσει την έναρξη του διαγωνισμού για την πώληση του 20% των μετοχών της Εθνικής τράπεζας.

H Intrakat πήρε την έγκριση από την Επιτροπή Ανταγωνισμού για Άκτωρ

Η Επιτροπή Ανταγωνισμού έδωσε το πράσινο φως για την εξαγορά του Άκτωρ από την Intrakat και η ανακοίνωση ήρθε σήμερα 8 Νοεμβρίου 2023.
Οι δύο εταιρίες μαζί θα δώσουν αποτίμηση στο χρηματιστήριο σε βάθος χρόνου 800 εκατ ευρώ.
Η Intrakat έκελισε στα 3,44 ευρώ με άνοδο +0,43% ενώ η κεφαλαιοποίηση έχει ανέλθει στα 559 εκατ. και θα φθάσει στα 800 εκατ ευρώ.
Διανοίγονται θετικές προοπτικές άπαξ και ο νέος κατασκευαστικός όμιλος καθίσταται ο δεύτερος στην Ελλάδα με 5 δισεκ. ανεκτέλεστο έργο.
Η ολοκλήρωση της απόκτησης του 100% των μετοχών της ΑΚΤΩΡ από την Intrakat αναμένεται να λάβει χώρα εντός το αμέσως προσεχές διάστημα, σύμφωνα με τους όρους της από 30.3.2023 δεσμευτικής συμφωνίας αγοραπωλησίας μετοχών.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Ήπια ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,10% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,63%..
Λίγο μετά τις 11:00, με αγοραστικές παρεμβάσεις σε επιλεγμένες μετιχές όπως Εθνική +1,2%,  ΟΤΕ +1,92%....ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,72% και ο Γενικός Δείκτης στο +0,36%.
Περί τις 12:15, με ελεγχόμενες πιέσεις στις τράπεζες με Εθνική -1,60% αλλά και στην πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, όπως ΔΕΗ -1,59%...ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -0,89% και ο Γενικός Δείκτης στο -0,54%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,13% στις 1.227 μονάδες έχοντας υψηλό στις 1.233,29 μονάδες και χαμηλό τις 1.222,28 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στος τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips..
 Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 61,4 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 2,8 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 21,4 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 8,9 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 2,87 εκατ. ευρώ και όγκου 1,65 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Εθνική διακίνησε 280 χιλ.αξίας  1,53 εκατ. ευρώ και η Eurobank 437 χιλ. τεμάχια αξίας 677 χιλ. ευρώ.
Η Intralot 942 χιλ. τεμάχια αξίας 669 χιλ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.227 μονάδες, με πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.180 μονάδες (απλός ΚΜΟ των 200 ημερών ) και τις 1.167 μονάδες (εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών).
Η διάσπαση των παραπάνω οδηγεί στην στήριξη των 1.160 μονάδων, και ακολουθούν οι 1.100, οι 1.085, οι  1.050, οι 1.020 και οι 1.000 μονάδες..
Στην  πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.240 – 1.250 μονάδες και ακολουθούν οι  1.260, οι 1.280, οι 1.300, οι 1.330 και οι 1.350 μονάδες..
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 983 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 950 μονάδες και ακολουθούν οι 929 μονάδες ( απλός ΚΜΟ των 200 ημερών ) και οι 910 μονάδες ( ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών )
Ακολουθούν οι 900, οι 880 και η ισχυρή στήριξη των 850 μονάδων.  
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.000 μονάδες και ακολουθούν οι 1.030, οι 1.050, οι 1.080 και οι 1.100 μονάδες.

Βελτίωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 3,85%  - Το spread με την Ιταλία στις -64 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 8/11 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με τους επενδυτές να στρέφονται στα ασφαλή καταφύγια καθώς οι ανησυχίες παραμένουν από τις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή και υπό τον φόβο κλιμάκωσης στην ευρύτερη περιοχή ενώ μειώνονται και οι προσδοκίες για την παύση των επιτοκίων από τις Κεντρικές Τράπεζες
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,85% και το 10ετές ιταλικό 4,49% με το μεταξύ τους spread στις -64 μονάδες βάσης.
 Σταθεροποιητικές τάσεις καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,56% και το 2ετές στο 4,93%, με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να παραμένει, αναμένοντας σήμερα την απόφαση της FED για τα επιτόκια  .
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Υπό τη σκιά της αναταραχής της Μέσης Ανατολή, η ελληνική οικονομία αναβαθμίστηκε από την Standard & Poor's, μετά την επενδυτική βαθμίδα της DBRS και μετά την διπλή αναβάθμιση από τη Moody's .
Η επενδυτική βαθμίδα παρουσιάστηκε ως εθνικός στόχος ήταν μια ντροπιαστική αναφορά… εθνικός στόχος είναι μια συλλογική οικονομική και κοινωνική προσπάθεια…οι πολιτικοί μας πραγματικά είναι τραγικά κατώτεροι των περιστάσεων… που κατασκευάζουν μύθους…
Η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα σε μια φυσιολογική οικονομία… είναι ένα σπουδαίο γεγονός.
Όμως μετά την καταστροφή που επέφεραν τα προγράμματα ποσοτικής χαλάρωσης της ΕΚΤ στις οικονομίες, οι αξιολογήσεις έχασαν την σημασία τους…
Τι νόημα έχει η επενδυτική βαθμίδα όταν η Ελλάδα δανειζόταν πριν μήνες με επιτόκια 0,54% στο 10ετές ομόλογο, ενώ σήμερα βρίσκεται πλησίον του 4,10% ενώ το τελευταίο μήνα σκαρφάλωσε στο 4,50%.
Ήδη η Ελλάδα συμμετέχει ακόμη στο πρόγραμμα Πανδημίας ήταν ένα τοξικό πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης που έβαλαν και την Ελλάδα από το παράθυρο… όπου «απολάμβανε» τα οφέλη της επενδυτικής βαθμίδας… χωρίς να διαθέτει επενδυτική βαθμίδα.
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε ελληνικό χρέος 40 δισεκ.
Σε σύνολο χρέους 404,6 δισεκ. το ελεύθερα διαπραγματεύσιμο είναι 85 δισεκ. εκ των οποίων τα 40 δισεκ. τα κατέχει η ΕΚΤ οπότε απομένουν 45 δισεκ. ελληνικού χρέους – δηλαδή ομόλογα – που κατέχουν οι ιδιώτες…
Τα δάνεια από τους μηχανισμούς στήριξης ανέρχονται σε 234 δισεκ. ευρώ.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 45 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς…
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας…
Το χρέος σε κυκλοφορία που ανήκει σε ιδιώτες – αφαιρούμε τα έντοκα γραμμάτια 11,8 δισεκ. – είναι μόλις 45 δισεκ.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.
Μπορεί η Ελλάδα να στόχευε στην ανάκτηση της επενδυτικής βαθμίδας, προκειμένου τα ελληνικά ομόλογα να είναι επιλέξιμα στα προγράμματα αγοράς τίτλων της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας  ωστόσο η  Christine Lagarde, επικεφαλής της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας, στη τελευταία συνεδρίαση της ΕΚΤ στην Αθήνα, ανέφερε ότι δεν υπάρχει κάποιο πρόγραμμα τώρα που να χρειάζεται να είναι επιλέξιμα τα ελληνικά ομόλογα.
Το μόνο πρόγραμμα που "τρέχει" η ΕΚΤ είναι αυτό του PEPP, δηλαδή το πρόγραμμα λόγω της πανδημίας, στο οποίο ήταν ούτως ή άλλως επιλέξιμα τα ελληνικά ομόλογα.

Τράπεζες: Με 3 δισ. κέρδη στο 9μηνο 2023, έντοκα έσοδα 6 δισ και μερίσματα έως 1 δισ μην περιμένετε πολλά από τις μετοχές

Τα αποτελέσματα του 9μήνου των 4 συστημικών τραπεζών ολοκληρώθηκαν πετυχαίνοντας τις εξής επιδόσεις:
Οι ελληνικές τράπεζες πέτυχαν τις εξής επιδόσεις
2,97 ή 3 δισ τα κέρδη στο 9μηνο 2023
6 δισεκ. έσοδα από τόκους στο 9μηνο 2023
1,37 δισεκ. έσοδα από προμήθειες στο 9μηνο 2023
26,6 δισεκ. κεφάλαια στο 9μηνο 2023
Τα συμπεράσματα :
1)Τα ετήσια κέρδη για το 2023 εκτιμώνται σε 4 δισεκ. αλλά δεν αντικατοπτρίζουν την πραγματικότητα αφού η συγκυριακή εκτίναξη του Euribor 3 μηνών στο 3,96% σχεδόν 4% δεν θα κρατήσει για πολύ.
Θεωρούμε δίκαιο Euribor 3 μηνών το 2% με 2,5% όπερ σημαίνει ότι το πραγματικό P/E είναι περίπου 6,6 με 7 και όχι 4,5
2)Οι τράπεζες εμφάνισαν μια διαφοροποίηση… με την Eurobank να ξεχωρίζει εμφανώς αφού θα επιτυγχάνει προσεχώς κέρδη από το εξωτερικό 500 εκατ.
Είναι μια εκπληκτική απόδοση αρκεί οι οικονομίες του εξωτερικού να συνεχίσουν να πηγαίνουν καλά.
3)Οι τράπεζες έχουν πλήρως εξυγιανθεί αφού από 80 δισεκ. NPEs πριν 8 με 9 χρόνια έχουν πλέον μόλις 7,9 δισεκ. ευρώ.
4)Η περίοδος αυτή ευνοεί τις τράπεζες να ενισχύσουν τα κεφάλαια τους και να μειώσουν το DTC την αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση.
Δίνουμε σημασία όχι τόσο στα κέρδη όσο στα κεφάλαια, αυτά απεικονίζουν πάντα την πραγματικότητα.
5)Μας προκάλεσε κατάπληξη ότι η πιστωτική στασιμότητα, ο ρυθμός αύξησης συμβαδίζει με ρυθμό χελώνας και αυτή να έχει το ένα πόδι σε νάρθηκα.
Η αλήθεια εδώ είναι ότι οι τράπεζες επαναπαύτηκαν στο Euribor και στα 43 δισεκ. ομόλογα και άλλα assets καρπώνονται τους τόκους και ο δανεισμός παραμένει ισχνός.
6)Με 17,8 δισεκ. ή 18 δισεκ. χρηματιστηριακή αξία και 26,6 δισεκ. κεφάλαια οι 4 μεγάλες τράπεζες εμφανίζουν P/BV περίπου 0,67 με την Eurobank να βρίσκεται στο 0,80 και να θεωρείται ολίγον ακριβή και την Alpha bank στο 0,55 να θεωρείται ακόμη φθηνή.
Έτσι εξηγείται γιατί το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας περιμένει να αυξήσει το τίμημα η UniCredit από 1,33 σε 1,7 ή 1,8 ευρώ και πρέπει να το αυξήσει για το 9% της Alpha bank.
7)H Ελλάδα διαθέτει ένα τραπεζικό κλάδο με 305 δισεκ. ενεργητικό (Eurobank 80,5 δισεκ. Εθνική 73,9 δισ, Alpha bank 74,4 δισ Πειραιώς 76,98 δισ) με 26,6 δισεκ. που παράγει 4 δισεκ. κέρδη ή 3 δισεκ. κέρδη σε πιο ρεαλιστική βάση.
8)Χρηματιστηριακά δεν έχουμε να περιμένουμε πολλά από τις τράπεζες αφού το Euribor θα αρχίσει να μειώνεται και όταν αρχίζουν να μειώνονται και τα παρεμβατικά επιτόκια της ΕΚΤ θα μειωθούν και τα έντοκα έσοδα από ομόλογα.
9)Με όρους μερισμάτων οι μέτοχοι σε 4 δισεκ. κέρδη και με όρο ότι θα διανεμηθεί το 22% με 25% των κερδών σημαίνει 900 εκατ με 1 δισεκ. ευρώ κέρδη που θα διανεμηθούν την Άνοιξη του 2024.
Π.χ. η Eurobank θα διανείμει 0,10 ευρώ ανά μετοχή μέρισμα.




Πτωτικές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Πτωτικές τάσεις επικράτησαν σήμερα 8/11 στις  ασιατικές αγορές,
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο –0,26%, ο δείκτης Shanghai στην Κίνα έκλεισε στο -0,10%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -0,48%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορέα στο -0,91% ενώ ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,26%.

Άνοδος στις ευρωπαϊκές αγορές

Ανοδικά κινούνται σήμερα 8/11 τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με την προσοχή στραμμένη στις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή.
Οι αγορές προετοιμάζονται για το ενδεχόμενο μιας νέας αύξησης των αμερικανικών επιτοκίων αναμένοντας τα σχόλια του προέδρου της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ J.Powell για τις μελλοντικές κινήσεις της Fed.
Οι αιτήσεις για στεγαστικά δάνεια στις ΗΠΑ αυξήθηκαν κατά 2,5% σε εποχικά προσαρμοσμένη βάση την εβδομάδα που έληξε στις 3 Νοεμβρίου, με το μέσο επιτόκιο στεγαστικών δανείων 30 ετών μειώθηκε στο 7,61%, τη μεγαλύτερη πτώση μιας εβδομάδας από τον Ιούλιο του 2022.
Αύξηση 3,8% σημείωσαν οι τιμές καταναλωτή στη Γερμανία τον Οκτώβριο 2023 σε ετήσια βάση, σύμφωνα με την Ομοσπονδιακή Στατιστική Υπηρεσία (Destatis), επιβεβαιώνοντας την προκαταρκτική της εκτίμηση, από 4,5% τον Σεπτέμβριο.
Σε μηνιαία βάση, οι τιμές καταναλωτή παρέμειναν αμετάβλητες.
Στο μέτωπο των δεδομένων οι λιανικές πωλήσεις στην Ευρωζώνη.
Ήπια άνοδος +0,22% καταγράφεται στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό TTF Δεκεμβρίου  στα 46,16 ευρώ.
Πτωτικά κινούνται οι τιμές πετρελαίου, η τιμή του brent να διαμορφώνεται στα 80,89 δολ. το βαρέλι στο -0,80% και του αμερικανικού αργού στα 76,60 δολ. το βαρέλι στο -0,92%.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,60%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,90%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο +0,60%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,60% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,20%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο -0,10%, ο S&P 500 στο -0,10%, ο Nasdaq στο +0,20% ενώ το ETF GREC  στο -0,58% ( 35,03 δολ. ).

Άτονες κινήσεις στις τράπεζες, παρά τα αποτελέσματα  9μήνου με χαμηλές συναλλαγές

Άτονες κινήσεις καταγράφηκαν στις τράπεζες παρά τα καλά αποτελέσματα 9μήνου με χαμηλές συναλλαγές.
Η Εθνική έκλεισε στα 5,5040 ευρώ, με άνοδο +0,07% με όγκο 1,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 5,03 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,46 ευρώ, με άνοδο +0,03%, με όγκο 2,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση  3,43 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 2,8580 ευρώ, με πτώση -2,46%, με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 3,57 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 1,5580 ευρώ, με άνοδο +0,52%, με όγκο 2,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 5,79 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima έκλεισε στα 7,03 ευρώ, με πτώση -0,90% με όγκο 108 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 518 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 2,93 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 1,31 δισεκ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 11,32 ευρώ, με άνοδο +1,62% και κεφαλαιοποίηση 510 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,0660 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 13,70 ευρώ, με άνοδο +0,37% και κεφαλαιοποίηση 272 δισ. ευρώ.

Μεικτές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips με χαμηλές συναλλαγές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με χαμηλές τις συναλλαγές.
Την μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν Ελλάκτωρ +2,71%, Τέρνα Ενεργειακή, Μυτιληναίος..
Στον αντίποδα πτωτικά έκλεισαν  Jumbo, Lamda, Motor Oil .. .
Η Coca Cola έκλεισε στα 24,36 ευρώ, με πτώση -0,49% και κεφαλαιοποίηση στα 9,08 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 13,61 ευρώ, με άνοδο +0,37% και αποτίμηση 5,80 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε  στα 15,45 ευρώ, με άνοδο +0,98% και αποτίμηση 5,72 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα  9,9650 ευρώ, με πτώση -1,04% και αποτίμηση 3,81 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 18,80 ευρώ, με άνοδο +0,75% και κεφαλαιοποίηση 1,47 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 13,60 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 1,41 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 14,90 ευρώ, με άνοδο +2,05% και κεφαλαιοποίηση 1,76 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,54 ευρώ, με άνοδο +0,80% και κεφαλαιοποίηση 2,30 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 23,20 ευρώ, με πτώση -1,19% και κεφαλαιοποίηση 2,57 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 26,50 ευρώ, με πτώση -2,21% και κεφαλαιοποίηση 3,61 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 35,36 ευρώ, με άνοδο +1,49% και κεφαλαιοποίηση 5,05 δισεκ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 5,77 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 615 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,6920 ευρώ, με πτώση -0,12% και κεφαλαιοποίηση 635 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,8750 ευρώ, με πτώση -1,77% και κεφαλαιοποίηση 121 εκατ. ευρώ.

Βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 3,85%  - Το spread με την Γερμανία στις 123 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 8/11 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνη.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,85% και το 10ετές ιταλικό 4,49% με το μεταξύ τους spread στις -64 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 123 μονάδες βάσης από 126 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 82 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,82% ή 82 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -64 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 50 μονάδες βάσης.

Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 8/11 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 8 Νοεμβρίου του 2023 στο 4,49%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 8/11/2023 στο 2,62%..
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 3,04% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,35% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,67% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,49% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,32% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,78%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.


www.bankingnews.gr