Το βαρύ κλίμα επιδρά σε τράπεζες και ΧΑ -0,32% στις 2.605 μον. - Κοκτέιλ τρόμου στις αγορές από Γαλλία και πετρέλαιο

(upd14) Πτωτικά κινείται το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 2.607 μονάδες, ακολουθώντας την αρνητική τάση των διεθνών αγορών, καθώς εντείνεται η ανησυχία από τις βίαιες διαδηλώσεις στη Γαλλία και άλλες ευρωπαϊκές χώρες, ενώ κλιμακώνονται οι πολεμικές συγκρούσεις μεταξύ Ρωσίας και Ουκρανίας, καθώς και στη Μέση Ανατολή.
Ο Γενικός Δείκτης καταβάλει προσπάθεια να διατηρήσει τις 2.600 μονάδες, με επόμενο στόχο τις 2.650 μονάδες, επίπεδο η υπέρβαση του οποίου θα μπορούσε να σηματοδοτήσει αντιστροφή της βραχυπρόθεσμης πτωτικής τάσης.
Αντίθετα στη μικρή ζώνη στήριξης βρίσκονται οι 2.560 μονάδων και στη συνέχεια, στην ισχυρότερη περιοχή των 2.500–2.480 μονάδων. Χαμηλότερα, κομβικό τεχνικό επίπεδο αποτελεί η περιοχή γύρω από τις 2.400 μονάδες, όπου συγκλίνουν ο απλός και ο εκθετικός κινητός μέσος όρος (ΚΜΟ) των 200 ημερών.
Αναλυτικά, στις τράπεζες, τη μεγαλύτερη πτώση καταγράφουν Εθνική -0,80% και Eurobank -0,80% και ακολουθούν   Πειραιώς -0,40% και Alpha Bank -0,40%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, υποχωρούν Τιτάν -1,8%, Aegean -1,8%, ΟΤΕ -1,4% ΓΕΚ Τέρνα -1,1%...ενώ ανοδικά κινούνται  Coca Cola +1%, Viohalco +0,65%, ΕΛΠΕ +0,60%....
Πτωτικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, καθώς οι επενδυτές στάθμισαν την πιθανότητα αύξησης της ρωσικής προσφοράς στην αγορά, μετά τη χαλάρωση των αμερικανικών κυρώσεων την Παρασκευή (16/10/2026) Ο Τραμπ ήρε τους δασμούς 500% στις ρωσικές εισαγωγές και τους δασμούς 100% στο ρωσικό πετρέλαιο και φυσικό αέριο, ενώ παράλληλα χαλάρωσε τις κυρώσεις που επιβλήθηκαν για μη συμμόρφωση με τους περιορισμούς αυτούς, επιμένοντας ότι η κίνηση είναι προς το συμφέρον των ΗΠΑ.
Οι τιμές πετρελαίου υποχωρούν, με το Brent -2,1% στα 107,55 δολ., και το αμερικανικού αργού (WTI) στο -1,55% στα 99,80 δολ..
Ωστόσο, οι ουκρανικοί βομβαρδισμοί σε ρωσικές πετρελαϊκές εγκαταστάσεις, καθώς και οι επιθέσεις εναντίον πετρελαιοφόρων στον Περσικό Κόλπο, έχουν δημιουργήσει αβεβαιότητα σχετικά με τις προοπτικές της προσφοράς.
Οι συγκρούσεις μεταξύ των ανταρτών Χούθι που υποστηρίζονται από το Ιράν έδειξαν ελάχιστα σημάδια υποχώρησης, με ένα σαουδαραβικό ελικόπτερο να συντρίβεται κοντά στα σύνορα με την Υεμένη και τους Χούθι να στοχεύουν το Yanbu, έναν βασικό κόμβο εξαγωγής πετρελαίου. Τρία δεξαμενόπλοια υπέστησαν επίσης ζημιές στα Στενά του Ορμούζ το Σαββατοκύριακο, καθώς το ιρανικό ναυτικό της IRGC υποστήριξε ότι η πλωτή οδός παρέμεινε κλειστή και τα σκάφη μπορούσαν να περάσουν μόνο με την εξουσιοδότησή του.
Στην Ευρώπη, οι ουκρανικές επιθέσεις πυροδότησαν πυρκαγιές σε τερματικό σταθμό εξαγωγής πετρελαίου και αποθήκη αποθήκευσης στην Αγία Πετρούπολη.. Την Κυριακή, καθώς το Κίεβο εκτόξευσε περισσότερα από 1.000 μη επανδρωμένα αεροσκάφη στη Ρωσία σε μια από τις μεγαλύτερες εναέριες επιθέσεις του πολέμου.
Εν τω μεταξύ, ο Αμερικανός πρόεδρος Ντόναλντ Τραμπ δήλωσε ότι κατέληξε σε συμφωνία εξαγωγής ντίζελ με τη Ρωσία και ανέβαλε πρόσθετες κυρώσεις για να αποφύγει να θέσει σε κίνδυνο τις ειρηνευτικές διαπραγματεύσεις με την Ουκρανία.
Σε πολιτικό πεδίο, δημοσίευμα ανέφερε ότι ο Ρώσος πρόεδρος, Vladimir Putin, πρότεινε τη διεξαγωγή συνόδου κορυφής με τον Αμερικανό πρόεδρο, Donald Trump, και τον Κινέζο πρόεδρο, Xi Jinping , με αντικείμενο την ειρήνη στην Ουκρανία.
Στο μέτωπο των επιτόκίων, ο πρόεδρος της Federal Reserve Kevin Warsh, μιλώντας στις ετήσιες συναντήσεις του ΔΝΤ στην Μπανγκόκ την Παρασκευή, απέφυγε να υποδείξει το αποτέλεσμα της συνεδρίασης της FOMC αυτού του μήνα, με τις αγορές να έχουν περίπου 84% πιθανότητα να παραμείνουν αμετάβλητα τα επιτόκια.
Η επόμενη συνεδρίαση της Fed είναι προγραμματισμένη στις 28/10, τηςς ΕΚΤ στις 29/10 , της BoJ στις 30/10 και της BoE στις 5/11..
Σταδιακά το ενδιαφέρον θα μεταφερθεί στην αξιολόγηση της ελληνικής οικονομίας την Παρασκευή 23/10 από τον αμερικανικό οίκο Standard and Poor’s . Υπενθυμίζεται ότι 24/4/2026 διατήρησε τη βαθμολογία του, σε «ΒΒΒ» με σταθερές προοπτικές.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Πτωτικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη -0,54% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -1,10%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο κινείται με πτώση -0,25% στις 2.607 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.607,26 μονάδες και χαμηλό τις 2.597,01 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και είναι μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips....
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώνεται στα 27 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 2,3 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 5,1 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 2,5 εκατ. να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 2,30 εκατ. ευρώ και όγκου 1,5 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Αναλυτικά, η Eurobank διακίνησε 75,1 χιλ. τεμάχια αξίας 333 χιλ. ευρώ, η Alpha Bank 152,7 χιλ. τεμάχια αξίας 650,4 χιλ. ευρώ και η CrediaBank 1,29 εκατ. τεμάχια αξίας 1,20 εκατ. ευρώ.
Η Κρι -Κρι 4 χιλ. τεμάχια αξίας 133 χιλ. ευρώ.
Επίσης, διακινήθηκε 1 πακέτo ομολόγου Motor Oil “MOHB1” αξίας 4,86 χιλ. ευρώ και όγκου 5 χιλ. τεμαχίων.


Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης κινείται στις 2.607 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 2.600 μονάδες και ακολουθούν οι 2.560 μονάδες και η ισχυρή στήριξη στη ζώνη των 2.500 -2.480 μονάδων, οι 2.418 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 2.399 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 2.650 μονάδες και ακολουθούν οι 2.680, οι 2.700, οι 2.780, οι 2.800 μονάδες και οι 2.850 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης κινείται στις 3.014 μονάδες, με πτώτη στήριξη τις 3000 μονάδες και ακολουθούν οι 2.950, οι 2.900, οι 2.800, οι 2.782 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 2.760 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην πρώτη ζώνη αντίστασης βρίσκονται οι 3.050 μονάδες και ακολουθούν οι 3.080, οι 3.150, οι 3.200 ,οι 3.260, οι 3.350, οι 3.380 και οι 3.400 μονάδες.

Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -17 μ.β.

Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 16/10 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με επίκεντρο μετά τις βίαιες διαμαρτυρίες στη Γαλλία και σε άλλες ευρωπαϊκές χώρες και κλιμακούμενες εχθροπραξίες μεταξύ Ρωσίας και Ουκρανίας
Στον αντίποδα, αγορές καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, μετά ις αναφορές του πρόεδρου της Federal Reserve Kevin Warsh ο οποίος απέφυγε να σηματοδοτήσει μια επικείμενη αύξηση των επιτοκίων παρά τα θερμότερα από τα αναμενόμενα στοιχεία για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,36% και το 10ετές ιταλικό 4,53% με το μεταξύ τους spread στις -17 μονάδες βάσης.
Αγορές καταγράφονται και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 5,07% και το 2ετές στο 4,72%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνος που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το 2025 αποτέλεσε έτος-ορόσημο για τις αναβαθμίσεις του ελληνικού αξιόχρεου. Όπως είχε γράψει το Bankingnews, η βασική αιτία της αναβάθμισης θα είναι ξεκάθαρα η τραπεζική σταθερότητα και ανάπτυξη, οι τράπεζες έχουν καταστεί πόλος σταθερότητας.
Για το 2026, ο πρώτος κύκλος των αξιολογήσεων άνοιξε την Παρασκευή 6 Μαρτίου με τον καναδικό οίκο DBRS να διατηρεί σε BBB τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας, όπως αναμενόταν, χωρίς να μεταβάλει στις σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (trend), αμετάβλητη ήταν η αξιολόγηση από την Moody’s στις 13/3 η οποία διατήρησε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας στο επίπεδο Baa3, χωρίς να μεταβάλει τις σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook).
Ομοίως και η γερμανική Scope διατήρησε αμετάβλητη την αξιολόγηση την Παρασκευή 20/3.
Στάση αναμονής κράτησε ο αμερικανικός οίκος Standard and Poor’s στις 24/4, με τη βαθμολογία του να παραμένει σε «ΒΒΒ» με σταθερές προοπτικές.
Eν τω μεταξύ και η Fitch Ratings, στις 8/5/2026 διατήρησε σε ΒΒΒ την αξιολόγηση για τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας με σταθερές τις προοπτικές (outlook).
Ο δεύτερος γύρος των αξιολογήσεων ξεκίνησε την Παρασκευή 4 Σεπτεμβρίου, και πάλι με την DBRS, με τη διατήρηση της Ελλάδας στη βαθμίδα BBB, αναθεωρώντας τις προοπτικές από σταθερές σε θετικές.
Σε αναβάθμιση πολιτικού τύπου της πιστοληπτικής αξιολόγησης της Ελλάδας σε BBB+ από BBB προχώρησε η Scope Ratings στις 18/9
, διατηρώντας σταθερό το outlook, σε μια κίνηση που φέρνει τη χώρα ένα βήμα πριν από την κατηγορία Α.
Την ίδια ημέρα η Moody’s Ratings αναβάθμισε τις προοπτικές της ελληνικής οικονομίας σε θετικές, διατηρώντας την αξιολόγηση στο Baa3, δηλαδή στο χαμηλότερο επίπεδο της επενδυτικής βαθμίδας.
Η αυλαία πέφτει στις 23 Οκτωβρίου με την S&P και στις 6 Νοεμβρίου με τη Fitch.
Υπενθυμίζεται ότι το 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το ελληνικό χρέος από 353 δισεκ. το 2019 εκτινάχθηκε στα 400,5 δισεκ. το 2026 με υψηλό 406 δισεκ. ευρώ στο μεσοδιάστημα. Γιατί το Ελληνικό Δημόσιο Χρέος δεν μειώνεται;
«Η Ελλάδα έχει συνάψει δάνεια με αγγλικό δίκαιο 216 δισεκ. ευρώ και αυτά σε βάθος 44 ετών περίπου πρέπει να αποπληρωθούν και αντικατασταθούν με κρατικά ομόλογα δηλαδή θα τα χρηματοδοτήσουν οι αγορές, οι τράπεζες και διεθνή επενδυτικά funds.
Λόγω αυτής της πραγματικότητας το ελληνικό χρέος δεν μπορεί να μειωθεί επί της ουσίας και ένα λογικό χρέος θα ήταν 200 δισεκ. και όχι 400 δισεκ. αλλά λόγω μιας δυσμενούς πραγματικότητας η Ελλάδα θα παραμείνει σε ομηρία.
Τα ταμειακά διαθέσιμα ανέρχονται σε 38 δισεκ. εκ των οποίων 24,5 δισεκ. αφορούν κεφαλαιακό μαξιλάρι για το χρέος προς τον ESM και τον EFSF… δηλαδή τους θεσμούς που δημιουργήθηκαν για να χρηματοδοτήσουν προβληματικές χώρες όπως η Ελλάδα την εποχή των Μνημονίων.
Οπότε το καθαρό ταμείο του κράτους είναι 13,5 δισεκ. ευρώ.
Ωστόσο τα συνολικά Ταμειακά Διαθέσιμα της Γενικής Κυβέρνησης φθάνουν τα 45 δισεκ. με διασταλτική ερμηνεία οπότε το καθαρό ταμείο (μείον τα 24,5 δισεκ. για το χρέος) διαμορφώνεται στα 20,5 δισεκ. ευρώ… ωστόσο όπως θα δούμε αυτό το υψηλό ταμείο συνδέεται με τα repos τον ενδοκυβερνητικό δανεισμό.
Να τονίσουμε ότι η Ελλάδα σήμερα μετά τις αποπληρωμές χρωστάει στους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης περίπου 216 δισεκ. ευρώ και τα 24,5 δισεκ. κεφαλαιακό μαξιλάρι υπάρχει για να προστατεύει τα 216 δισεκ. ευρώ και όχι το συνολικό χρέος κατ΄ ουσία.
Παρατηρούμε λοιπόν ότι η Ελλάδα δεν μπορεί να μειώσει το δημόσιο της χρέος το οποίο φθάνει στα 400 δισεκ. καθώς από τη μια η Ελλάδα αποπληρώνει τα δάνεια στους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης, πριν λίγα χρόνια ήταν 264 δισεκ. και σήμερα είναι 216 δισεκ. ευρώ και από την άλλη για να συντηρήσει τον κυβερνητικό μηχανισμό κρατάει υψηλά τον ενδοκυβερνητικό δανεισμό ή repos ή βραχυχρόνιο δανεισμό στα 59 δισεκ. ευρώ.
Από την μια έχουμε υποχρέωση πληρωμών στους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης και από την άλλη η Ελλάδα συντηρεί ακραία υψηλό ενδοκυβερνητικό δανεισμό ή repos.
Τα repos των 59 δισεκ. συντηρούν ουσιαστικά το κρατικό σύστημα της χώρας χωρίς αυτά η Ελλάδα θα ήταν νεκρή οικονομία κατά μια έννοια…
Έτσι λοιπόν εξηγείται γιατί το Ελληνικό Κρατικό Χρέος παραμένει κολλημένο στα 400 δισεκ. και δεν θα ξεκολλήσει όσο χρωστάμε στους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης.
Ταυτόχρονα η Ελλάδα δανείζεται από τις αγορές μέσω ομολόγων και εντόκων γενικά έχουμε δανειστεί 108 δισεκ. για να καλύψει ευρύτερες ανάγκες του κράτους και μαζί με τα repos δημιουργείται ένα σκηνικό ομηρίας.
Εάν λοιπόν θέλουμε να εξηγήσουμε γιατί το Ελληνικό Χρέος είναι κολλημένο στα 400,5 δισ. η απάντηση είναι απλή η ομηρία στους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης και η ομηρία στα repos έχουν εγκλωβίσει την Ελλάδα…
Συντελείται μια πρωτοφανή αναδιάρθρωση όσο θα μειώνονται τα δάνεια από τους Ευρωπαϊκούς Μηχανισμούς Στήριξης αυτά τα 216 δισεκ. τόσο θα αυξάνεται ο δανεισμός από τις αγορές τα 108 δισεκ. σήμερα…
Αυτή η εικόνα δεν θα αλλάξει έως το 2035… οπότε για πολλά χρόνια ακόμη θα έχουμε στάσιμο χρέος.
Υπό αυτή την έννοια, η αναβάθμιση της Ελλάδας σε επενδυτική βαθμίδα αφορά μια περιορισμένη αλλά κρίσιμη αγορά τίτλων, και όχι το σύνολο του δημόσιου χρέους. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν επαναλαμβάνουν τα σφάλματα της περιόδου 2008–2009, καθώς το ρίσκο που αναλαμβάνουν σήμερα είναι σαφώς περιορισμένο, δεδομένης της θεσμικής δομής και των μακρών λήξεων του ελληνικού χρέους.,

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 19/10 οι περισσότερες ασιατικές αγορές, ανακάμπτοντας από τις απώλειες της προηγούμενης συνεδρίασης, μετά από ένα sell off στις μετοχές τεχνολογίας και ημιαγωγών.
Στο επίκεντρο βρέθηκαν τα νέα οικονομικά στοιχεία από την Κίνα. Ειδικότερα, η οικονομία της Κίνας αυξήθηκε κατά 4,5% σε ετήσια βάση το 3ο τρίμηνο του 2026, επιταχύνοντας από το χαμηλό τριετίας του 4,3% και πάνω από τις προβλέψεις της αγοράς 4,4%. Η ανάπτυξη για τους πρώτους εννέα μήνες έφτασε το 4,6%, διατηρώντας την οικονομία σε καλό δρόμο για να επιτύχει τον στόχο της κυβέρνησης για 4,5%-5%. Εν τω μεταξύ, η βιομηχανική παραγωγή επιταχύνθηκε στο 5,5% τον Σεπτέμβριο από 5,2% τον Αύγουστο, ενώ οι λιανικές πωλήσεις αυξήθηκαν στο 1,1% από 0,4%. Το ποσοστό ανεργίας των πόλεων που συμμετείχαν στην έρευνα μειώθηκε επίσης στο 5,2% από το υψηλό πέντε μηνών του Αυγούστου του 5,3%.
Στην Ιαπωνία η πρωθυπουργός Sanae Takaichi δεσμεύτηκε να διαχειριστεί «κατάλληλα» την ετήσια έκδοση χρέους, τονίζοντας τη σημασία της δημοσιονομικής πειθαρχίας και της οικονομικής ανθεκτικότητας στην υποστήριξη του γιεν και στη διατήρηση σταθερών δημόσιων οικονομικών. Τόνισε την ανάγκη εξισορρόπησης της οικονομικής ανάπτυξης με δημοσιονομική ευθύνη, καθώς η Ιαπωνία αντιμετωπίζει βάρος χρέους περίπου 7 τρις.δολαρίων, το μεγαλύτερο μεταξύ των προηγμένων οικονομιών, σε μια προσπάθεια να καθησυχάσει τους επενδυτές. Εν τω μεταξύ, ο διοικητής της Τράπεζας της Ιαπωνίας Kazuo Ueda δήλωσε ότι ο υποκείμενος πληθωρισμός είναι ήδη κοντά στον στόχο του 2% της κεντρικής τράπεζας, σηματοδοτώντας μια ήπια επιθετική στάση. Απέδωσε επίσης τις πληθωριστικές πιέσεις σε μια μέτρια οικονομική ανάκαμψη και τις σφιχτές συνθήκες της αγοράς εργασίας.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -0,50%, ο δείκτης Shanghai στην Κίνα στο +0,65%, ο δείκτης Kospi στη Νότια Κορέα στο +1,3% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία +0,44%.
Οι Αγορές στο Χονγκ Κονγκ παρέμειναν κλειστές λόγω αργίας

Πιέσεις στις ευρωπαϊκές αγορές

Πτωτικά κινούνται σήμερα 19/10 στις ευρωπαϊκές αγορές, με επίκεντρο τις εκτεταμένες διαμαρτυρίες στη Γαλλία μεταξύ αστυνομικών και διαδηλωτών το Σαββατοκύριακο. Οι αναταραχές εξαπλώθηκαν επίσης σε μεγάλες πόλεις στο Βέλγιο, την Ιταλία και την Πορτογαλία, μειώνοντας το επενδυτικό κλίμα σε ολόκληρη την περιοχή. Εν τω μεταξύ, οι αγορές παρέμειναν επιφυλακτικές για τις γεωπολιτικές εντάσεις στην Ανατολική Ευρώπη, καθώς η Μόσχα και το Κίεβο συνέχισαν να στοχεύουν σε ενεργειακές υποδομές. Τα ουκρανικά πλήγματα πυρπόλησαν έναν τερματικό σταθμό εξαγωγής πετρελαίου και μια αποθήκη αποθήκευσης στο St. Η Πετρούπολη την Κυριακή, προσθέτοντας στην περιφερειακή αβεβαιότητα
Οι επενδυτές παρακολουθούσαν επίσης στενά τις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή, όπου οι συγκρούσεις μεταξύ των υποστηριζόμενων από το Ιράν ανταρτών Χούθι στην Υεμένη έδειξαν ελάχιστα σημάδια χαλάρωσης και οι επιθέσεις δεξαμενόπλοιων στο Στενό του Ορμούζ.
Πτωτικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, καθώς οι επενδυτές στάθμισαν την πιθανότητα αύξησης της ρωσικής προσφοράς στην αγορά, μετά τη χαλάρωση των αμερικανικών κυρώσεων την Παρασκευή (16/10/2026) Ο Τραμπ ήρε τους δασμούς 500% στις ρωσικές εισαγωγές και τους δασμούς 100% στο ρωσικό πετρέλαιο και φυσικό αέριο, ενώ παράλληλα χαλάρωσε τις κυρώσεις που επιβλήθηκαν για μη συμμόρφωση με τους περιορισμούς αυτούς, επιμένοντας ότι η κίνηση είναι προς το συμφέρον των ΗΠΑ.
To Brent υποχωρεί στο -2,1% στα 107,55 δολ., και το αμερικανικό  αργό (WTI) στο -1,55% στα 99,80 δολ..
Άνοδος +1,75% καταγράφεται στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό συμβόλαιο TTF Νοεμβριου στα 89,06 ευρώ.
Το κλίμα της αγοράς βελτιώθηκε επίσης αφού ο πρόεδρος της Federal Reserve Kevin Warsh απέφυγε να σηματοδοτήσει μια επικείμενη αύξηση των επιτοκίων παρά τα θερμότερα από τα αναμενόμενα στοιχεία για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ.
Αναλυτικά, ο δείκτης Dax στη Γερμανία κινείται στο -1,1%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι +1,3%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο -1,4%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,3%, ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο υποχωρεί οριακά στο -0,95%..
Στη Wall Street, τα futures του Dow Jones κινούνται στο +0,15%, του S&P 500 στο +0,50% και του Nasdaq στο +1,1%.

Πτώση στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές

Πτωτικά κινούνται οι τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές.
Η Εθνική στα 16,26 ευρώ, με πτώση -0,85% με όγκο 91 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 14,68 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank στα 4,2640 ευρώ, με πτώση -0,14% με όγκο 658 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 9,64 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς στα 9,73 ευρώ, με πτώση -0,51%, με όγκο 171 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,02 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank στα 4,4030 ευρώ, με πτώση -1,06% με όγκο 587 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 15,89 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου στα 10,52 ευρώ, με πτώση -0,75% και όγκο 20 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,59 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank στα 0,9290 ευρώ, με πτώση -0,11% και όγκο 178 χιλ. τεμάχια και αποτίμηση στα 1,85 δισεκ. ευρώ.
Η Optima στα 13,45 ευρώ, με πτώση -1,47% με όγκο 17 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,98 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 14,95 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 296 εκατ. ευρώ.

Απώλειες στα μη τραπεζικά blue chips με χαμηλές συναλλαγές

Πτωτικά κινείται η πλειονότητα των μη τραπεζικών blue chips με χαμηλές συναλλαγές.
Τη μεγαλύτερη πτώση καταγράφουν Τιτάν, Aegean, ΓΕΚ Τέρνα, ΟΤΕ ...
Στον αντίποδα, ανοδικά κινούνται ΕΛΠΕ, Coca Cola, Jumbo....
Η Coca Cola στα 52,50 ευρώ, με άνοδο +0,77% και κεφαλαιοποίηση στα 19,60 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η ΔΕΗ στα 22,52 ευρώ, με πτώση -0,35% και αποτίμηση 13,45 δισ. ευρώ, στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η Allwyn (ΟΠΑΠ) στα 12,3750 ευρώ, με άνοδο +0,61% και αποτίμηση 9,98 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η μετοχή της Μotor Oil στα 69,25 ευρώ, με άνοδο +0,44% και κεφαλαιοποίηση 7,66 δισ. ευρώ.
Ο ΟΤΕ στα 19,34 ευρώ, με πτώση -1,23% και αποτίμηση 7,62 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 4η θέση των εφαλαιοποιήσεων.
Η Metlen στα 48,98 ευρώ, με άνοδο +0,20% και κεφαλαιοποίηση 7,03 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ στα 19,82 ευρώ, με άνοδο +0,92% και κεφαλαιοποίηση 6,06 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα στα 39,54 ευρώ, με πτώση -1,45% και κεφαλαιοποίηση 4,7 δισ. ευρώ.
Η Viohalco στα 15,58 ευρώ, με άνοδο +0,39% και κεφαλαιοποίηση στα 4,04 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International στα 47,32 ευρώ, με πτώση -1,83% και κεφαλαιοποίηση 3,71 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo στα 26,94 ευρώ, με άνοδο +0,45% και κεφαλαιοποίηση 3,62 δισ. ευρώ.
Ο Aktor στα 9,53 ευρώ, με πτώση -0,73% και κεφαλαιοποίηση 2,49 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ στα 13,42 ευρώ, με πτώση -0,45% και κεφαλαιοποίηση 1,43 δισ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) στα 2,9050 ευρώ, με πτώση -1,19% και κεφαλαιοποίηση 91,2 εκατ. ευρώ.

Πωλήσεις στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με τη Γερμανία στις 93 μ.β.

Πωλήσεις καταγράφεται σήμερα 19/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,36 και το 10ετές ιταλικό 4,53% με το μεταξύ τους spread στις -17 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 93 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 48 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,48% ή 480 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -17 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Πορτογαλίας βρίσκεται στις 46 μονάδες βάσης.

Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 19/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 19 Οκτωβρίου του 2026 στο 4,53%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 19/10/2026 στο 3,1%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 3,55% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,90% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 4,03% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,53% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 4,02%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr